Em um jogo de truco, Manelão perde seu cavalo. Sofrendo de doença venérea procura um farmacêutico que, conluiado a um coronel, cura-o em troca de uma emboscada. Cumprindo sua parte no acordo, Manelão mata o almofadinha inimigo do coronel. Continua sua viagem, pede pouso, cobiça uma mocinha do local e se contenta em saciar o desejo com os animais no pasto. Numa zona de prostituição, reencontra Filó, antigo amigo, cuja mulher, seguindo um trato, deve servir a outros homens. Filó também é matador e arruma outra tocaia para Manelão.